电动车充电加速驱动快充桩功率升级

电动车充电加速驱动快充桩功率升级

　　 海外充电桩缺口较大，政策推动行业发展。2022 年 4 月，欧洲汽车制造商协会 （铅酸蓄电池放电电流）表示，欧盟公共充电桩安装速度过慢，导致欧盟范围内公共充电桩数量 严重不足，欧盟应尽快加大对电动汽车基础设施的投资建设力度。根据 ACEA 测 算，到 2030 年整个欧盟范围内需要约 0 万个公共充电桩，目前欧盟境内只有 .4 万个公共充电桩，欧盟每周需安装 1.4 万个充电桩才能满足需求，但目前每 周实际安装量还不到 2000 个，充电桩仍有较大缺口。面对公共充电桩建设不及预 期，欧盟各国相继出台建设规划和激励政策。海外公共充电桩建设不及预期主要 受限于审核周期较长、安装成本较高和

　　 通胀削减法案IRA侧重于对低收入地区和非城市地区的充电桩实施税收抵免。 1对个人/住宅用途的充电桩税收抵免 30%，上限 1000 美金。对商业用途充 电桩的税收抵免 6%，上限为 10 万美金。2电动汽车充电站必须位于以下符合任 一条件的人口普查区域内：1低收入社区贫困率≥20%或该地区平均家庭收入 ≤本州平均家庭收入的 %；2非城市地区参考在人口普查中对城市类 型的分类。

　　 拜登《电池稳压模块》侧重于对沿海高速公路和居民生活、工作区域提供充 电桩补贴。1受到《电池记忆清除》补贴的电动汽车充电器的组装和外壳的 生产过程必须在美国本土进行，该政策即刻生效；2024 年 7 月之前，受到补贴的 充电桩需要满足超过 %成本来自美国的要求。2《电池稳压模块》工位电动 汽车充电桩提供 亿美元补贴，其中”NEVI”国家电动汽车基础设施计划计 划用 亿美元建设沿海电动水表怎样换电池络，重点布局在高速公路；”CFI”充电 和加油基础设施投资计划计划在 5 年内提供 25 亿美元布局公共桩，其中汽车电池排行轮 7 亿美元将提供给各级行政区域，用于在全国各地的社区部署公共充电和替代燃 料基础设施，包括学校、杂货店、公园、书馆、公寓等生活、工作区域。3拜 登公开承诺，在 2030 年前建成覆盖全国范围、由 万充电桩组成的完电池稳压模块络。

　　 2023 年 2 月 3 日-15电池工信部等八部门组织开展公共领域车辆全面电动化先行区 试点工作。新增公共充电桩标准桩与公共领域新能源汽车推广数量标准车 比例力争达到 1：1，高速公路服务区充电设施车位占比预期不低于小型停车位的 10%，形成一批典型的综合能源服务示范站。加快智能有序充电、大功率充电、自 动充电、快速换电等新型充换电技术应用，加快“光储充放”一体化试点应用。 加大智慧出行、智能绿色物流体系建设，k2南京超威电池融合等新技术应用， 加快新能源汽车与能源、交通等领域融合发展。 2023 年 1 月 18 日-锂电池导热系数工信部：继续大力推进充电桩基础设施建设，健全产业转 型升级。优化发展环境，继续大力推进充电桩基础设施的建设，不断提高使用便 利性，更好地为新能源汽车发展提供一个优良的设施和环境。

　　 2023 年 1 月 6 日-中盛电池商务部：将会同相关部门多措并举，继续推动稳定和扩大汽 车消费。协同相关部门支持充电设施、停车设施建设和提高汽车消费金融服务水 平，持续优化汽车消费环境。 2022 年 12 月 15 日-富士xt3电池国务院：印发扩大内需战略规划纲要2022－20 年， 强调推进汽车电动化、充电桩、换电站、加氢站等配套设施建设。

　　 多年补贴政策加快国内充电桩建设。2014 年 11 月关于新能源汽车充电设施建 设励的通知出台，首次将新能源汽车购置环节与充电设施补贴挂钩。2020 年， 充电桩被纳入“新基建”。截至 2022 年 12 月底，全国主要省份和直辖市等皆推出 2022/2023 年充电桩建设和运营补贴政策，促进充电桩飞速发展。

　　 国内充电桩 2022 年增量显著提高，车桩比达到 2.7。随着新能源汽车市场迎来高 速发展期，解决新能源车的充电问题有效缓解消费者充电焦虑，因此充电桩需求 旺盛，充电基础设施进入快速发展阶段。截止至 2022 年，充电桩累计增加至 1 万台，新能源车保有量达到 10 万台，车桩比达到 2.7，相比 2021 年车桩比有 较大下降，预期未来车桩比仍有较大下降空间参考上海市规划，2025 年车 桩比低于 2。

　　 充电桩增量以随车配建私桩为主，直流快充占公共桩 %。2022 年 1-12 月，公共 充电桩增加 .1 万台，同比增长 .7%，私人充电桩增加 1.2 万台同比增长 1.1%。截至 2022 年 12 月，国内公共桩保有量达到 1.7 万台，其中直流快充 .1 万台，占公共桩 .3%，相比 2022 年 1 月增加 1pct。对终端用户来说，随 车配建的私人充电桩虽然可以实现便利和低成本充电，但存在充电速度慢、需要 固定车位等问题，同时终端用户对高速公路和商圈等应用场景有较大的快充需求， 预计未来公共桩中直流桩占比有望扩大，公共快充桩数量有望进一步增长。

　　 电动车渗透率提高，公共快充桩需求较大。电动车渗透率进一步提升，终端用户 长距离出行诉求明显提高，国内春节和十一黄金周期间，高速公路服务区出现充 电桩排队时间较长的现象，反映了国内公共桩整体数量缺失。2021 年，国内公共 桩车桩比达到 6.8，大幅领先美国的 17.7 和欧洲的 16.4，海外公共桩存在较大数 量缺口。海外公共桩存在结构失衡的问题，21 年美国直流快充占公共桩总数的 19.3%，相比国内的 .3%，仍有较大提升空间。缺少直流快充桩，不利于电动车 渗透率进一步提升。

　　 充电桩作为电动车的后市场，电动车销量越大，对应的充电桩需求越大。 中国：随着补贴逐步退坡，国内新能源车市场已由政策驱动转向 C 端消费发力， 尽管今年以来面临价格上涨、供应链短缺等考验，目前来看各车企订单依旧充足， 响逐步消退，短期波动不改长期高增长趋势，预计 2023 年国内新能源车销 量达 0 万辆，市场景气度依旧。

　　 欧洲：今年欧洲各国政策基本延续，为当下全球补贴力度地区，短期来看受 宏观经济、原材料供应响，市场面临考验，但车企已积极协调布局，在供应链 恢复及补贴政策刺激下，欧洲市场有望继续维持高速增长，预计 2023 年销量约 2 万辆。 美国：当下美国正迈入新车型周期，多款纯电车型将于近两年上市，皮卡电动化 亦将带来巨大市场空间，叠加特斯拉奥斯汀超级工厂投产及弗里蒙特工厂产能爬 升，供给端持续发力。政策端虽然短期受阻，但在能源价格上升背景下电动化趋 势确定，签署行政令设定美国到 2030 年零排放汽车销量占新车总销量 %的 目标，在供需两端持续发力下美国市场将实现快速增长，预计 2023 年销量约 1 万辆。

　　 充电原理是电池充电电量=充电功率×时间，充电功率越大，充电时间越短。充电 功率的原理是充电功率=系统电压×充电电流，因此提高充电桩充电功率可以通过 增大充电电流和提高电压的方式。理论上电压增加一倍，充电时间减少一半；电 流增加一倍，充电时间减少一半。 增大电池充电电流：即提高单体电芯的充电电流，需要对电芯的材料体系和 结构进行升级，降低电池在快充过程中产热和析锂，避免引起热失控等安全问题。 以特斯拉 Model 3 为代表，充电电流可达到 0A，可实现 分钟充 %的电 量。

　　 提高电池系统电压：以保时捷为代表，电压平台从 400V 提升至 0V，电流仅为 4A 的情况下，实现 22.5 分钟从 5%充电至 %的电量。

　　 电池快充需求与充电桩峰值功率不匹配。根电池稳压模块招标数据显示，现国内充 电站中保有量的直流快充桩功率为 kw 和 1kw，1kw 充电桩充电电 流为 2A，的充电电压为 7V。特斯拉为代表的低电压高电流快充技术路线 电池峰值充电电压为 0V，充电电流在 0A，充电功率达到 2kw，大部分公共快充桩不能满足车辆需求；保时捷为代表的高电压低电流技术 路线A，充电功率达到 2kw， 大部分公共快充桩不能满足车辆需求，只能降低车辆充电功率，增加充电时间， 响终端用户的体验。

　　 中高端车型快充峰值功率接近 200kw，入门级车型快充峰值功率仅有 103kw。根据 P3 Charging Index 的测试数据，从 SOC10%充电至 %，高端车梅赛德斯-奔驰 EQS0+峰值功率输出约为 210kw，平均值为 1kw，宝马 iX xDrive 峰值功率 1kw，平均值为 1kw；中端车型，起亚 EV6 充电功率峰值约为 2kw，平均值 为 203kw，宝马 i4 峰值功率约为 210kw，平均值为 1kw；入门级型车中，大众 ID.3 峰值充电功率为 103kw，平均值 kw。随着中高端新能源车的逐渐放量，终端用户对大功率充电桩的需求越来越大，现有的直流快充柱功率已难以满足整车 的充电需求。

　　 主流车企纷纷布局 0V 高压平台，间接推动充电桩功率升级。海外以保时捷 2019 年投产的 Taycan为代表，是首款 0V 高压平台的量产车型，已将充电功率 提升至 0kw，可以实现 22.5 分钟充电 %，相当于 300 公里的续航能力，极大 提升了电动车的产品力。国内比亚迪、吉利、小鹏、长城等车企在 2021 年后布局 0V 新能源汽车，对快充峰值的需求普遍大于 300kw，预计 2023 年量产投入市 场。

　　 华为笔记本电池鼓包快充桩功率逐年提升电池稳压模块作为国内第三大充电运营商，是国内最 大的充电池爬酸，其招标需求对行业具有风向标意义。2020 电池稳压模块 快充桩招标中，kw、1kw 和 240kw 分别占比 %、%和 1%，而 2022 年招标 中 kw 充电桩占比下降至 %，1kw 和 240kw 上升至 %和 4%。预计未来两节干电池电压快充桩招标中大功率快充桩的占比越来越高。

　　 部分车企加速布局电池稳压模块络，以提高充电效率和巩固自家品牌汽车销量。作 为最早布局自建自营充电桩的代表，截至 22 年 5 月，特斯拉已经在中国建设了超 过 0 座超级充电站，00 多台超级充电桩，共计覆盖我国 0 多个城市。车企 入局充电桩的主要目的是为给消费者提供更好的体验，提升品牌价值。

　　 新能源汽车保有量 2025 年达到 万辆，充电桩 2025 年保有量达到 19 万 台。截至 2021 年，国内新能源汽车保有量达到 4 万辆，预计 2022-2025 年新能 源车销量有望继续维持高速增长态势，预计 2025 年新能源汽车保有量达到 万辆。充电桩保有量 2021 年达到 2 万台，车桩比为 3，2018-2021 年车桩比持 续下降，由 3. 下降至 3，预计 2022-2025 年车桩比进一步下降，虽然《半透明太阳能电池》中提到的建设目标是车桩比为 1，考虑到充电桩建设 的难度和新能源车销量较大，现保守估计 2025 年车桩比达到 2.2，充电桩保有量 将达 19 万台，相比 2021 年的 2 万台充电桩保有量，未来三年充电桩仍有 18 万台充电桩的缺口。

　　 2025 年全国新增充电桩有望超过 2 万台，充电桩市场规模在 2025 年超过 1000 亿元。国内 2021 年新增充电桩保结构为私桩 %、公共直流快充桩 15%、公共交 流桩 21%的比例。2022 年和 2023 年国内二三线城市销量占比提升，对应的随车配 建充电桩持续放量，2022 年和 2023 年私桩比例提高至 %，远期来看私桩比例受 小区物业、私人停车位有限响有所下调至 %，根据规划直流快充桩将在 高速公路、交通枢纽和工业园区等大规模建设，占比提升至 19%，满足高渗透率下 电动车用户出行的需求。假设目前私人充电桩单价为 0.2 万元/台，公共交流桩为 0.5 万元/台，公共直流桩为 4.8 万元/台，2022 年市场空间为 219. 亿元。2025 年充电桩的市场规模达到 10.18 亿元，其中直流快充桩占 %，2021-2025 年的 复合增速达到 %。

　　 海外新能源汽车保有量 2025 年达到 27 万辆，充电桩 2025 年保有量达到 16 万台。截至 2021 年，海外新能源汽车保有量达到 7 万辆，预计 2022-2025 年海 外新能源车销量有望继续维持高速增长态势，2025 年新能源车保有量达到 27 万辆。假设海外随车配建私人充电桩比例达到 %，海外充电桩保有量 2021 年达 到 0 万台，受欧美市场公共充电桩建设不及预期，2019-2020 年车桩比有所上 升，随着欧美充电桩补贴政策相继颁布，海外充电桩建设有望迎来爆发式增 长，预计 2024-2025 年车桩比存在进一步下降的潜力，预计 2025 年左右车桩比达 到 1.，届时充电桩保有量将达 16 万台。

　　 2025 年海外新增充电桩有望超过 0 万台，充电桩市场规模在 2025 年达到 0 亿元。2021 年预计私桩增量 1 万台，公桩增量为 12 万台，假设私人充电桩单 价为 0.3 万元/台，公共交流桩为 0. 万元/台，公共直流桩为 11. 万元/台， 2022 年市场空间为 1 亿元。海外终端用户多为私人充电桩不受制于没有停车位、 居住地物业不配合的响，私人充电桩占比持续维持高位，同时面对 0V 等新快 充技术的普及，公共直流桩市占率会进一步扩大，预计 2025 年海外充电桩的市场 规模达到 0 亿元，其中直流快充占比 %，2021 年至 2025 年的复合增速达到%。

　　 充电桩建设淡季不淡。2023 年 1 月，充电基础设施增量为 20.2 万台，其中公共 充电桩增量同比上涨 .1%，随车配建私人充电桩增量持续上升，同比上升 .5%。 截止 2023 年 1 月，全国充电基础设施累计数量为 5.1 万台，同比增加 .2%。 2023 年 1 月，新能源汽车销量 40.8 万辆，桩车增量比为 1：2，充电基础设施建 设能够基本满足新能源汽车的快速发展。

　　 海外认证繁琐成为充电桩出海阻力。国内 G 认证相对简单，海外充电桩规 范化程度与安全标准较国内更高，认证周期更长，认证费用更高，例如美国 UL 认 证对产品安全、耐环境性要求相比国内更加严格。欧洲 CE 和美国 UL 认证通过后， 欧洲各个国家和美国各个洲还有细分认证要求，因此全套产品认证完成需要较长 的时间和较大的费用。

　　 充电桩下游客户分散，B 端销售渠道仍是重点。国内充电站竞争格局相对稳定， top5 充电站占据大部分市场。海外充电站尚未形成稳定格局，美国 top5 充电站 除特斯拉占比仅有 %，海外充电站的建设者中兴远航电池、第三方 充电站运营商、传统能源商、物流车队等。美国联邦 亿补贴通过各州 招投标，欧洲各国补贴通过各个国家本地的运营商招投标标，因此充电桩下游客 户分散，桩企难以通过绑定单一客户实现出海份额快速提升。充电桩下游客户分 散，因此组建 B 端销售团队成为海外客户开拓的关键。

　　 Top5 充电站运营商集中度逐渐提高。截止 2023 年 1 月，全国运营商运营公共充 电桩数量快速增加，Top5 运营商运营公共充电站数量达到 128.7 万台，占全国运 营商运营数量的 .0%。 车企和城投成为充电桩建设新驱动力。多家车企布局超快充领域，但下游充电站 多为 1kw 充电桩，不能满足车辆快充需求，因此特斯拉、小鹏、广汽埃安、蔚 来和理想等车企自己建设超充桩，提高终端车桩充电体验感，提高车企品牌力。 2023 年 2 月 3 日工信部等八部门组织开展公共领域车辆全面电动化先行区试点工作强调新增公共充电桩标准桩与公共领域新能源汽车推广数量标准车比 例力争达到 1：1。各个地方的城投将成为该政策的主要实施者，地方城司联 合充电桩aa电池几号或通过招投标，共同推动充电桩建设，台州、潮州、 柳州等多个城市的城司与特来电汽车电池现状；哈尔滨、宿迁、银川等 多地城司建设充电站，缓解充电难、充电慢问题。

　　 充电模块自产成为降本关键。充电模块是充电桩核心设备，直接关系到充电桩的 效率和使用寿命和充电速度，占整体成本 %以上，整个充电设备版块占整体成 本近 电池稳压模块开始向上拓展业务，布局充电模块业务，如道通科技蓄电池浮充电压向下拓展业务，布局充电桩业务，如电池稳压模块。 规模化有助于成本下降。充电桩零部件如充电模块、功率器件、继电器、连接器、 充电插头多为标准件，降低标准件成本的有效方式为规模化生产或规模化采购。 长6s电池激活有望通过规模化优势，持续拉开与二线电池稳压模块成 本差距。

　　 充电桩产品齐全，应g0电池核心研发人员具有艾默生、特锐德、特变电工等agcl原电池任职经验，自主研发新型的充电模块。产品覆盖充 电模块、7kw 交流充电桩、30kw~0kw 直流充电桩，重点推出的 0kw 柔性充电 堆具有充电效率高、可靠性强和成本低的优势，未来预计是直流快充桩的发展趋 势。 多种销售渠道，客户优势明显。涵盖大客户、中小运营商、车企等多种销售渠道， 主要战略客户包电池稳压模块、BP英国石油、壳牌、小桔充电、延长石油、陕西 地电、集度汽车、西咸城投集团等，同时以参股的形式绑定下游大客户小桔充电 和地方充电站运营商k2lilead电池未来充电桩出货 量维持较高增速。

车钥匙换电池从 2011 年开始研发充电桩产品，十年来有经验技术的小米手环怎么换电池充电 桩产品采用统一的软硬件平台，兼容新老国标，可以匹配多种车型，具有充电速 度快、电能转换效率高、待机功耗低、安全可靠等特点。产品通过了第三方专业检测机构的型式试验验证，部分型号的充电桩已大量投入使用。 河南省新能源基础设施项目专项债规模达 24 亿，促进充电桩建设加速。2022 年 全国新能源基础设施项目总规模达 亿，地方专项债占 3 亿，专项债比例平 均为 8.%，其中河南省用于新能源基础设施项目专项债规模达 24 亿，位列全国 第八。河南省项目总投资为 113 亿，专项债比例为 21.24%，远超全国平均水平。 河南专项债用于交通基础设施和市政产业园区基础设施最多，分别为 11.27 亿和 10.01 亿，占所有类型项目的 %。

　　 专注海外充电桩业务，产品率先完电池组厂家传统业务为汽车诊断业务， 胶体电池维护召开“绿色能源，驱动未来”新能源战略发布会，转型充电桩业务。 2022 年，交流和直流充电桩产品迅速通过欧盟 CE、美国 UL 等多国认证，并通过 海外多国补贴备案。

　　 原有业务渠道叠加组建海外团队促进产小米手机更换电池已在全球主要销售区域 华为笔记本电池鼓包，覆盖北美、欧洲、中国、亚太、南美等全球 多个国家或地区， 形成了特斯拉蓄电池络。充电桩产品借助传统业务渠道，欧美四大汽配连锁、costco 等零售店以及欧美本土 CPO、电器类经销商、亚马逊等线上线下合作伙伴，迅速打 开 to C 市场。202电池压片机开始组建专业海外充电桩k2可以拆卸电池的手机员工数均超过 100 人，主要负责参与欧洲各国和美国各州的充电桩招 投标、充电桩本地认证和补贴申领等工作，迅速打开 to C 端市场。

　　 海外充电桩运营商倾向软硬件中国锂电池开发道通充电云平台相关功能， 目前已构建运营、运维、智慧广告、Charge APP 交互功能四大能力模块，为客户 提供更安全、快捷、智能的智慧充电检测服务。海外客户对软件支付安全和用户信息保密要求较高，需要满足 ISO11电池能快递吗致力于提高软件开发、迭 代、云平台、与第三方平台的兼容性，实现硬件销售+云服务一体化模式。

　　 5.8、【电池稳压模块】10 年充电桩研发制造经验，海外业务占比持续上 升新调增长点

　　 10 年充电桩研发制造经验，业务覆盖充电桩零部件、集动力电池设备 2011 年 进入充电桩市场，具有 200 项充电控制技术，发布 余款充电桩产品，2 万多台 充电桩运营中，对外销售 30 万个充电模块，可提供充电桩零部件、充电桩、总包 施工、运营平台等一站式服务。 充电桩业务进入24v电池 2021 年和 2022 年上半年充电桩业务营业收入 分别为 1. 亿元和 1.30 亿元，2022H1 同比增长 .5% 。国内外新能源汽车保有 量同时快速提升，催生充电桩需求的增加，进入发展快车道。

　　 海外市场是盛弘股份充电桩业务的未来增长点，2021 年盛弘股份海外业务占比 22.3%，预计在明后年使海外业务占比达 40%。盛弘股份 Interstellar 交流桩通 过欧标认证，成为首批进入英国石油集团BP的中国桩企供乙醇电池产 品开拓 C 端市场先例。海外充电桩业务更具盈利弹蓄电池在线 2021 年年 报，海外业务毛利率为 .%，比国内业务高 10 个点。

　　 电池稳压模块业务，持续引领行业发展。截至 2022 年 6 月 身边的电池运营公共充 电桩 28. 万台，其中直流充电桩数量 17. 万台，市场份额约为 26%，排名全 国1伏的电池。目前已经与超过 100 家平台、公交集团等企事业单位成立 1 昕能蓄电池，打造了覆盖全国的新能源电池稳压模块。2022 温差电池新能源汽车充 电业务包括充电桩运营和硬件销售达到 15.8 亿元，占总营华太电池批发与 多家车企达成充电权益、共建品牌站、设备销售等不同形式的合作，共建怎么制作电池与凯迪拉克、广汽丰田、奥迪中国等达成深度合作；发挥自主研发优 势，与路特斯、宝马、东风日产、高合汽车、长安、广州巨湾等车企及电池稳压模块在大功率液冷设备方面达成深度合作，实现产业协同发展。

　　 行业领电池稳压模块技术。可调蓄电池充电机的核心设备，例如充电模块、功率分配模块、 充电箱变等均为自主研发设计，从而能够提前布局应对产品技术的升级换代，确 保产品质量的高标摩米士的电池创新性地搭电池稳压模块络架深海迷航离子电池技术 体系，是由功率可灵活调节的充电设备、智能调度控制系统及大数据和云计算平 台组成的有机系统，从变电、配电到充放电实现统一调度，通过数据信息与调度 控制打通设备层、智能监控层、能源管理层以及大数据分析应用层，在提高充电 安全的同时，实现充电设备、汽车、用户、能源的协同。

　　 专注充电模块，引1.2伏充电电池从事电力操作电源行业超过 电池放电负载在新 能源汽车领域的主要业务包括充电桩核心零部件充电模块、充电桩解决方案、车 载电源的研发、生产和营销。充电模块是充电桩的核心，模块的性能直接决定了 充电桩的输出能力，充电模块在充电桩的成本中占比约为 %，模块的成本决定 了充统一电池蓄电池的充电模块从 2007 年开始依据行业发展趋势已经进行了八 代更迭，持续打造高可靠性、率的充电模块产品，响应主流市场需求快速推 出电池稳压模块“六统一”标准的 20kw 产苹果手机是什么电池外市场 30kw、40kw 产品，最 大输出电压也到 1000V。

　　 声蓄电池液体